La validazione dei sistemi di rating interni e dei modelli di scoring

7 Capitolo 1 Il quadro normativo del sistema bancario 1.1. Basilea 2 Nel giugno 2004 è stato emanato il Nuovo Accordo di Basilea sul Capitale delle Banche (Comitato di Basilea per la Vigilanza Bancaria, CBVB, 2004), più comunemente definito “Basilea 2”, che rappresenta lo standard internazionale in materia di requisiti patrimoniali che ogni istituto di credito deve rispettare. In base ad esso le banche dei paesi aderenti dovranno accantonare quote di capitale proporzionali al rischio derivante dai vari rapporti di credito assunti, valutato attraverso lo strumento del rating. Se i rapporti comportano maggiori rischi, dovranno essere effettuati maggiori accantonamenti, con la conseguenza che la banca dovrà sostenere maggiori costi. Il rating rappresenta un giudizio sul merito creditizio di un’impresa, una valutazione della sua capacità di rimborsare, a scadenze prefissate, l’importo totale del capitale e gli interessi sui suoi debiti. L’attribuzione di un giudizio si presenta come un dato di sintesi e come tutte le sintesi rischia di perdere un certo grado di verità. Alla base della nuova disciplina c’è la volontà di ottenere una misurazione del rischio, quanto più precisa possibile, muovendosi dalla considerazione che non esistono ricette universalmente valide. Il contenuto dell’Accordo di Basilea 2 (CBVB, 2004) poggia su tre pilastri fondamentali: 1. Stabilire dei requisiti patrimoniali minimi obbligatori per le banche. Si tratta di un affinamento del vecchio requisito di accantonamento dell'8% previsto dall'accordo del 1988. Adesso le banche devono tener conto, in primo luogo, oltre che del rischio di mercato anche del rischio operativo. In secondo luogo, per il rischio di credito, le banche potranno utilizzare metodologie diverse di calcolo dei requisiti. Le metodologie più avanzate permettono di utilizzare sistemi di rating interni, con l’obiettivo di garantire una maggiore sensibilità ai rischi.