I principi contabili internazionali applicati alle banche: il sistema informativo di bilancio

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Gli argomenti focus sono riassumibili nel modo seguente: 
Da BASILEA II si chiede alle Banche di introdurre metodi e processi 
codificati per determinare l’adeguatezza patrimoniale della Banca, 
valutando in termini probabilistici il Rischio di Credito ed il Rischio 
Operativo: quest’ultimo è ancora non del tutto identificato, carente nella 
definizione e, quindi, nella misurabilità. Rilevanza avranno le informazioni 
statistiche che le Banche dovranno iniziare a costruire e mantenere. 
Da IAS si chiede alle Banche di redigere bilanci rappresentativi della 
situazione “vera”, con nuove regole per la iscrizione a Bilancio degli 
strumenti finanziari valorizzati al “fair value” (valore corrente)
4
, secondo 
nuove classificazioni delle Attività e Passività e secondo nuove modalità di 
redazione della Nota Integrativa. 
Da tale esigenza nasce la predisposizione dei Principi Contabili 
Internazionali (IAS) riconosciuti a livello mondiale come documenti dotati 
di un livello sempre maggiore di maturità e di autorevolezza per la 
preparazione del bilancio di molte multinazionali. In aggiunta, i bilanci 
preparati conformemente agli IAS sono accettati da molti mercati borsistici 
di diversi Paesi. 
                                                 
4
 Valore equo o “fair value” è il valore a cui un’attività/ una passività può essere scambiata/estinta tra 
parti informate, indipendenti e liberamente consenzienti all’operazione di scambio. Si veda: 
Amministrazione & Finanza n.15/16 2003. 
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CAPITOLO 1 
 
PRESENTAZIONE STORIA ED EVOLUZIONE DEI PRINCIPI 
CONTABILI IAS, QUADRO NORMATIVO, PROGETTI ATTUALI. 
 
 
1. Presentazione 
 
Il processo di armonizzazione normativa che sta alla base della 
creazione di un’area economica europea omogenea e la crescente esigenza 
di trasparenza in materia di redazione dei bilanci hanno portato 
all’attenzione di tutti gli operatori il tema dei Principi Contabili 
Internazionali. 
Il 29 Settembre 2003 la Commissione Europea ha formalizzato un 
regolamento (1725/2003 pubblicato nella G.U. UE 261 del 13/10/03) che 
approva gli IAS e le relative interpretazioni (SIC) confermando la loro 
applicazione dal 2005 per i bilanci consolidati delle società quotate nei 
mercati regolamentati europei. 
Il legislatore Italiano non solo ha accolto il regolamento ma ne ha 
esteso la portata consentendo l’adozione degli IAS anche alle aziende che 
secondo il regolamento non sarebbero tenute ad adottarli. 
Il principio di fondo che guida queste novità normative è quello della 
convergenza e della trasparenza dell’informativa finanziaria a livello 
internazionale, affinché i bilanci non siano solo rappresentazioni veritiere e 
correte della situazione economica di un’impresa a una certa data, ma 
diventino strumenti di informativa utili a tutti gli operatori per prendere 
decisioni economiche. 
Si tratta di cambiamenti estremamente importanti ed è facile 
prevedere che gli IAS diverranno sempre più principi contabili di comune 
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utilizzo da parte delle imprese e gruppi italiani, con il coinvolgimento di 
molti operatori di mercato e non. 
Ciò costringerà a tutti coloro che si occupano di bilanci e di 
informativa finanziaria in genere a un rapido e radicale aggiornamento 
tecnico-professionale
5
. 
Inoltre tali principi contabili sostituiranno i principi contabili 
nazionali dei vari paesi e verrebbero riconosciuti dai “regolator” di tutte le 
borse valori del mondo. In tal modo si raggiungerebbe il risultato di rendere 
comparabili i bilanci di imprese appartenenti ai più Paesi del Mondo, 
facilitando il processo di sviluppo dei mercati finanziari. 
 
 
1.1 Storia dei principi contabili ed evoluzione 
 
L’evoluzione dei mercati finanziari dalla fine del secondo conflitto 
mondiale e lo stesso intensificarsi dei traffici fece emergere l’esigenza di 
una sempre maggiore armonizzazione dei principi che sovrintendono le 
predisposizione dei bilanci societari, e ciò al fine di poter confrontare i 
bilanci di società appartenenti a paesi diversi, oltre che giudicare 
l’affidabilità delle imprese alle quali fornire beni o servizi o, comunque, 
dare credito. 
Si colloca in questo quadro l’iniziativa degli istituti delle professioni 
contabili del Regno Unito, degli Stati Uniti e del Canada alla fine degli 
anni ’60, dovuta soprattutto ad Henry (poi Sir Henry) Benson, già 
Presidente dell’Institute of Chartered Accountants of England and Wales
6
. 
Ma fin dall’inizio questi contatti portarono alla convinzione che 
fosse necessario allargare la partecipazione all’iniziativa. 
                                                 
5
 Come afferma il Dott. Quattrocecere Mariano collaboratore di Banksiel ( società di implementazione 
aziendale) fonte:www.banksiel.com. 
6
 Tomasin G. II articolo: “L’armonizzazione dei principi contabili a livello internazionale” da Studio 
Tomasin commercialisti fonte: www.portaleaziende.it. 
 11
Per questo, in occasione del Congresso mondiale delle professioni 
contabili a Sidney nel 1972 fu proposta la costituzione di un organismo che 
avrebbe avuto per scopo appunto l’armonizzazione delle norme tecniche 
per la redazione dei bilanci societari. Nacque così, nei mesi seguenti, 
l’IASC – International Accounting Standards Committee, che ebbe sede, 
sin dall’inizio, a Londra. 
Purtroppo l’Italia non aderì subito all’iniziativa (il Consiglio 
Nazionale dei Dottori Commercialisti vi entrò solo nel 1978): anche per 
questo l’Italia – unico fra i paesi del G-7 - non figura fra i membri 
permanenti del Board ed è priva di un suo rappresentate fin dal 1995. 
L’IASC era allora un’organizzazione creata dagli istituti delle 
professionali contabili, anche se ebbe sempre la coscienza di rappresentare 
un servizio a favore del mondo degli affari. 
Al suo esordio questo organismo assunse un’impostazione 
anglosassone, quella cioè di evitare dichiarazioni (e documenti) di principio 
– quasi che i concetti basilari della contabilità e dei bilanci fossero a tutti 
noti, e per tutti pacifici e non occorresse pertanto enunciarli – e di dedicarsi 
alla soluzione di problemi ritenuti di particolare importanza nello specifico 
momento. Precedentemente alla formazione dello IASC vi erano spesso 
differenze di forma tra i principi contabili pubblicati dalla maggior parte 
dei Paese. Lo IASC prende conoscenza delle bozze o dei principi contabili 
già emanati su ogni argomento e alla luce di tale conoscenza produce un 
Principio contabile internazionale affinché sia accettato a livello mondiale. 
Una delle finalità dello IASC è armonizzare, quanto più possibile, i diversi 
principi e le politiche contabili dei diversi Paesi. 
Ciò spiega l’ordine dei primi documenti (standards), che dopo un 
piuttosto generico accenno alla “pubblicità (o trasparenza) delle politiche 
contabili” (IAS 1) affrontavano “la contabilizzazione delle rimanenze” 
(IAS 2), “i bilanci consolidati” (IAS 3), “la contabilizzazione degli 
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ammortamenti” (IAS 4), “le informazioni che i bilanci devono fornire” 
(IAS 5), “i trattamenti contabili delle variazioni dei prezzi” (IAS 6) e così 
via
7
. 
Va tenuto presente che varie organizzazioni internazionali, in 
considerazione dell’attività che si proponevano, si posero il problema della 
codificazione di principi di bilancio. Si pensi alla Banca Mondiale ed al 
Fondo Monetario Internazionale che avevano un obiettivo interesse a 
comprendere l’affidabilità delle imprese e strutture che erano chiamate a 
finanziare. Un più attento esame li portò a respingere l’ipotesi di statuire 
“propri” principi contabili (che, se attuata, avrebbe contribuito ad 
accrescere la babele di linguaggi contabili) ed a cercare invece di affiancare 
e sostenere l’attività dell’IASC. In concreto queste entità entrarono con i 
loro rappresentanti nel “Consultative Group” e contribuirono così alla 
preparazione dei documenti dell’IASC.  
Determinante nella storia dell’IASC è stata la costituzione 
dell’IOSCO (l’organismo mondiale che raggruppa tutte le agenzie dei vari 
Stati per la regolamentazione dei mercati finanziari, come la SEC 
statunitense, la COB francese e la nostra CONSOB); era infatti naturale che 
l’IASC diventasse il riferimento, a livello mondiale della nuova struttura. 
Ciò ha peraltro comportato una sorta di cambiamento di natura da parte 
dell’IASC, nel senso che essa cessò di essere una struttura interna 
(ancorché altamente qualificata) delle professioni contabili, per essere 
invece, ed a tutti gli effetti, un organismo con una missione pubblica di alto 
spessore e riconoscimento. 
Varie e notevoli furono le conseguenze di questo cambiamento di 
ruolo. Innanzitutto si sentì la necessità di eliminare, o comunque ridurre 
drasticamente il numero dei trattamenti alternativi, per rendere 
effettivamente analizzabili e confrontabili i bilanci (donde il nome di 
                                                 
7
 Ci si riferisce ai primi documenti, in seguito il contenuto degli stessi fu oggetto di sostanziali mutamenti. 
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“comparability” del progetto così instaurato e che portò ad una drastica 
riduzione dei trattamenti alternativi). 
Si pose poi mano alla stesura di un “quadro concettuale” (conceptual 
framework) per la preparazione e la presentazione dei bilanci, ponendo così 
riparo – a mio avviso – ad una lacuna metodologica. 
Il Conceptual Framework non venne considerato come un nuovo 
IAS, ma bensì come un documento quadro volto a dare maggiore 
consapevolezza delle finalità dei bilanci (e quindi ai principi che ne 
disciplinano la formazione), ancorché esso sia privo di un diretto contenuto 
normativo (e ciò spiega perché non porti una data di entrata in vigore. 
Interessante in questo documento è l’individuazione dei destinatari 
dell’informazione contabile (stakeholders), fra i quali importanza 
preminente hanno gli investitori attuali o potenziali. Significativo in 
proposito il fatto che i principi contabili internazionali si riferiscono 
essenzialmente alle imprese le cui azioni sono quotate in borsa. 
A proposito dei principi dell’IASC, va notato che le politiche 
contabili, quei criteri fondamentali che devono presiedere alla 
predisposizione dei bilanci, va ricordata, oltre alla prudenza
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, la preminenza 
della sostanza sulla forma e la rilevanza (relativa) (materialità). 
La preminenza della sostanza sulla forma potrebbe sollevare 
problemi di natura tributaria ai paesi, soprattutto dell’Europa continentale, 
per i quali è tradizionalmente applicata la regola della “dipendenza” 
(Abhaengigkeit, nella terminologia tedesca) del bilancio fiscale 
(l’imponibile) dal bilancio civilistico. 
Il problema, già affiorato a proposito del cosiddetto ammortamento 
anticipato, si presenterà nei confronti della locazione finanziaria (leasing). 
Vale la pena di ricordare che la fortuna avuta nel nostro ed in altri 
paesi di questo strumento è dovuta più che alla garanzia per il finanziatore 
                                                 
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 Vale la pena di fare qui presente che la prudenza può essere spesso in contrasto con il criterio del “fair 
value” (valore equo) che dovrebbe presiedere la valutazione degli strumenti finanziari. 
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(sostanzialmente ottenibile anche mediante la riserva di proprietà del bene) 
dal fatto che le rate che il locatario deve pagare sono qualificate come 
“canoni” (e come tali detraibili ai fini fiscali) ancorché rappresentino, in 
parte significativa, il progressivo pagamento del prezzo del bene oggetto 
del contratto. 
In coerenza con il principio in esame, l’IASC (IAS 17) impone il 
cosiddetto “metodo finanziario” cioè la contabilizzazione del valore del 
bene, del relativo ammortamento e degli interessi impliciti. 
Ma in questo caso verrebbe meno il vantaggio fiscale e quindi 
l’appeal di questo strumento. Né potrebbe in proposito essere opposta la 
teoria secondo la quale la pregiudizialità del bilancio civilistico sul reddito 
fiscale non opera quando si tratta di ricorso ad una agevolazione fiscale di 
tipo sovvenzionale (Inanspruchname subventioneller 
Steuervergunstingungen). La soluzione non può che consistere nella netta 
separazione del reddito civilistico dall’imponibile fiscale (doppio binario), 
ma ciò solleverà delicati problemi di altra natura.  
Quanto alla rilevanza relativa (materiality), è l’esigenza che i bilanci 
forniscano tutte le informazioni e vengano evitati errori atti a influenzare 
valutazioni e decisioni.  
Si tratta di un criterio tradizionale della prassi anglosassone, che 
parte dalla considerazione che l’apparente precisione dei bilanci (che 
indicano valori precisi fino al centesimo) è illusoria. 
L’importante è che il bilancio dia nel suo insieme, e tenuto conto 
delle dimensioni dell’impresa, un quadro fedele (true and fair view). 
In concreto una differenza di qualche decina di migliaia di euro (che 
porterebbe a giudizi distorti in un bilancio di un milione di euro) non 
comporta mutamenti di decisioni in un bilancio dell’ordine di centinaia di 
milioni. 
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Riprendendo la storia dell’IASC, va ricordata la sofferta vicenda 
degli strumenti finanziari (sostanzialmente i cosiddetti derivati). La 
comunità internazionale degli affari chiedeva documenti su questi 
argomenti, divenuti interessanti in conseguenza di scandali scoppiati in più 
parti del mondo. 
La pubblicazione dell’IAS 32 (Strumenti finanziari: informazione e 
presentazione) è del 1995 , ma solo nel 1998 verrà pubblicato il secondo (e 
complementare) documento, l’IAS 39 (Strumenti Finanziari: 
Riconoscimento e determinazione). Ma la delicatezza della materia impose 
una “limited revision” del documento già nel 2000.  
Va notato che il processo di armonizzazione dei principi contabili a 
livello internazionale ha subito negli ultimi dieci anni una notevole 
accelerazione. 
Nel 1995 l’IASC si impegnò con l’IOSCO a completare i “core 
standards” entro il 1999; a sua volta l’IOSCO si impegnò a rivedere i 
documenti per proporli nel caso di offerte cross-border. La Commissione 
Europea sostenne il progetto e concluse che tali documenti dovranno essere 
seguiti dalle multinazionali europee. 
I core standards (quelli cioè sino all’IAS 39) vengono completati nel 
1998. 
Nel frattempo la rilevanza che l’IASC è venuta assumendo nel 
quadro dell’economia mondiale ne ha suggerito adeguamenti. Il Board 
dell’IASC approva (nel 1999) una ristrutturazione in un organismo di 14 
membri (dei quali 12 a tempo pieno) sotto un consiglio indipendente di 
trustees. 
Il Comitato di Basilea espresse l’appoggio per gli IASC e in genere 
per gli sforzi per armonizzare gli standards di bilancio a livello 
internazionale. L’IOSCO raccomandò ai suoi membri di consentire l’uso 
degli IAS nelle offerte e nelle quotazioni in paesi diversi. 
 16
Sempre nel 2000 si attuò la riforma dell’IASC. Paul Volcker è 
chiamato a presiedere il Board of trustee. 
Nel 2001 l’IASC divenne una fondazione, con il compito di vigilare 
l’IASB, destinata a continuare l’attività dell’IASC. 
Nel 2002 la Commissione europea emanò un Regolamento che 
prevede l’adozione, dal 2005, degli IAS per i bilanci consolidati delle 
società quotate. Venne creato l’EFRAG (European Financial Reporting 
Advisory Group) con il compito di assistere la Commissione Europea circa 
l’accettabilità dei singoli documenti in Europa, ed inoltre di emettere 
commenti ai documenti preparati dall’IASB
9
. 
 
 
1.2 Principali novità 
 
1.2.1 Bilancio 
 
Accuratezza nella redazione del bilancio consolidato, conforme a 
regole contabili standard ed omogenee, per fornire agli investitori elementi 
sufficienti a valutare le loro scelte d’investimento: uso estensivo del “fair 
value” o del “costo ammortizzato” per la valutazione di Attività e Passività. 
Iscrizione a conto economico o patrimonio delle variazioni di valore 
degli strumenti finanziari valutati al costo ammortizzato aumento del grado 
di dettaglio delle reportistica. 
 
                                                 
9
 Tomasin G. II articolo: “L’armonizzazione dei principi contabili a livello internazionale” da Studio 
Tomasin commercialisti fonte: www.portaleaziende.it. 
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1.2.2 Crediti 
 
Nuove modalità di informativa e contabilizzazione dei crediti: 
rilevazione iniziale, valutazione dei crediti deteriorati, svalutazione per 
perdite sui crediti, rilevazione degli interessi, etc. 
 
1.2.3 Derivati 
 
Iscrizione “sopra la linea” delle poste di rischio relative agli 
strumenti finanziari derivati. 
 
1.2.4 Coperture 
 
Regole più rigorose per la contabilizzazione e l’esposizione in 
bilancio degli strumenti di copertura. 
 
 
1.3 Ias di maggiore impatto 
 
art. 1 Presentazione del bilancio; 
art. 7 Rendiconto Finanziario; 
art. 14 Informativa di settore; 
art. 22 Aggregazioni di imprese; 
art. 24 Informativa di bilancio sulle operazioni con controparti correlate; 
art. 27 Bilancio consolidato e contabilizzazione delle partecipazioni in  
controllate; 
art. 30 Informazioni richieste nel bilancio delle Banche e degli Istituti 
finanziari; 
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art. 32 Strumenti finanziari: esposizione nel bilancio e informazioni 
integrative; 
art. 34 Bilanci intermedi; 
art. 36 Riduzione durevole di valore delle attività; 
art. 39 Strumenti finanziari: rilevazione e valutazione. 
 
 
1.4 Altri ias 
 
art. 2 Rimanenze; 
art. 8 Utile (perdita) d’esercizio, errori determinanti e cambiamenti di 
principi contabili; 
art. 10 Fatti intervenuti dopo la data del bilancio; 
art. 11 Commesse a lungo termine; 
art. 12 Imposte sul reddito; 
art. 15 Informazioni relative agli effetti delle variazioni dei prezzi ; 
art. 16 Immobili impianti e macchinari; 
art. 17 Leasing; 
art. 18 Ricavi; 
art. 19 Benefici per i dipendenti; 
art. 20 Contabilizzazione contributi pubblici e illustrazione dell’assistenza 
pubblica; 
art. 21 Effetti delle variazioni dei cambi delle valute estere; 
art. 23 Oneri finanziari; 
art. 26 Fondi di previdenza; 
art. 28 Contabilizzazione delle partecipazioni in collegate; 
art. 29 Informazioni contabili in economie iperinflazionate; 
art. 31 Informazioni contabili relative alle partecipazioni in joint venture; 
art. 33 Utile per azione;