Un' analisi gius-economica dei nuovi problemi del processo di integrazione europea: dalla crisi all'eurosclerosi

PREMESSA La crisi del 2007/2008 ha innescato una reazione a catena che si è protratta 
lungo le linee finanziarie di tutto il mondo portando al collasso l’economia 
mondiale, senza lasciare superstiti.
Ha preso le sembianze di un virus contagiosissimo che è mutato nel corso 
del tempo ed è andato a colpire le realtà maggiormente deboli.
E’ una sfida a livello globale che chiama in campo tutte le forze 
economiche per cercare di trovare una soluzione che permetta di uscirne 
nel migliore dei modi.
Sono emersi appieno tutti i problemi, accumulati nel tempo, causati da una 
finanza cresciuta in maniera spregiudicata senza nessun controllo e senza 
nessun limite; l’esistenza di impianti normativi vecchi non ha reso possibile 
prevedere e arginare per tempo gli effetti che si sono creati.
A essi si affiancano politiche e controlli troppo orientati e attenti a 
salvaguardare interessi nazionali di breve periodo senza guardare quello 
che si stava creando fuori dalle mura di casa.
Si è voluto affrontare la globalizzazione senza coordinamento e senza 
regole comuni che potessero tracciare le linee di un vivere equilibrato e 
prosperoso.
In tutta questo caos, l’Europa si trova a fare i conti con i fantasmi del 
passato, con un rinnovato sentimento euroscettico che si basa su problemi 
mai risolti.
Crisi finanziaria, demografica, occupazionale, istituzionale, climatica, 
politica, economica, sono tutte sfaccettature di un’Europa che continua a 
camminare “mascherata”.
3
Una costruzione che, nata dall’euro, non è riuscita a progredire verso una 
forma più avanzata di governo.
Hanno prevalso gli interessi nazionali di elite e gruppi che nel progetto 
europeo non sono riusciti ad inquadrare un obiettivo comune di crescita e 
sviluppo.
Oggi più che mai l’Europa si trova davanti ad un bivio che non permette 
nessuna indecisione, nessun compromesso; o si procede avanti con 
decisione verso un’integrazione reale o si torna indietro verso le economie 
nazionali.
La via sembra chiara e limpida, ed è stato proprio grazie alla crisi che si è 
riuscita a delinearla con ancora maggiore incisività.
Essa ha confermato quanto contraddittori e obsoleti siano gli interessi 
nazionali, quanta poca forza una sola nazione ha nei confronti della 
globalizzazione e del processo finanziario; ha manifestato le debolezze di 
un sistema europeo (e mondiale) fondato esclusivamente su costruzioni 
territoriali limitate e poco condivise, incapaci di far fronte alle sfide che si 
presentano e si prospettano.
La crisi ha decretato se non la morte del sistema post-westfaliano, almeno 
una sua innovazione che porta ad aprire i confini nazionali.
L’importanza degli stati nazionali come entità territoriali, culturali e 
religiose, rimangono e non deve essere assolutamente annullate o 
cancellate; il rischio sarebbe di creare problemi sociali di enorme portata.
Al contrario gli Stati dovrebbero inquadrare i propri valori in un’ottica di 
condivisione e di apertura civile, verso obiettivi di crescita culturale, 
economica dell’intera Europa e in un’ottica di lungo termine anche a livello 
globale.
4
La parola d’ordine è coordinamento internazionale: nella creazione di 
regole comuni che rimettano nella giusta carreggiata la finanza globale, 
regole per una sorveglianza comune degli istituti finanziari e dei cicli 
economici.
Coordinamento è la parola d’ordine anche per l’Europa; la crisi Greca ha 
reso evidente quanta poca serietà e utilità ci sia stata dietro i parametri di 
Maastricht, così come ci sia stata poca efficienza dell’apparato di 
sorveglianza finanziaria.
Essi non sono serviti a evitare di cadere in comportamenti poco virtuosi e 
non sono stati in grado di creare quella convergenza di cui l’Unione ha 
bisogno.
Anche se i problemi si sono moltiplicati e i margini di tempo e di soluzioni 
possibili si sono ristretti notevolmente, si deve intraprendere la strada del 
risanamento nazionale del rafforzamento europeo.
L’Europa deve combattere la sua sclerosi, ha l’occasione per diventare 
finalmente un’entità autonoma non dipendente dagli Stati Uniti, in grado di 
imporsi sul panorama internazionale come potenza economica e sociale, 
forte di una storia e di un modello culturale, artistico, filosofico e 
scientifico, che tutto il mondo ci invidia. Non si può attendere 
ulteriormente, altri Paesi sono pronti a occupare il nostro posto.
5
«Stiamo vivendo un periodo storico di enorme 
precarietà. Incombe infatti su di noi la prospettiva 
concreta di un tracollo economico globale, della portata 
di quello verificatosi durante la Grande Depressione 
negli anni Trenta. La crisi creditizia globale è aggravata 
dalla crisi energetica globale e dalla crisi del 
cambiamento del clima globale, e tutte insieme 
contribuiscono a creare un possibile cataclisma per la 
civiltà umana, diverso da qualsiasi altra cosa alla quale 
si sia assistito finora. Le tre crisi globali sono collegate 
tra loro e si alimentano reciprocamente. Affrontare 
questa triplice minaccia che incombe sul nostro stile di 
vita obbliga a dare il via a una nuova programmazione 
economica che riesca a trasformare in modo efficiente le 
avversità contingenti in altrettante opportunità».
Jeremy Rifkin CAPITOLO PRIMO – CRISI FINANZIARIA E INTERVENTI A SOSTEGNO 
DELL’ECONOMIA DOPO LA CRISI 1. La crisi finanziaria La bolla del mercato immobiliare USA del 2008 e le catastrofiche 
conseguenze che ha innescato, rappresentano solo l’ultimo atto di una 
lunga storia, sviluppatasi nel tempo, iniziata con l’intento di dare 
compimento a quel progetto di mercato perfetto e globale in grado di 
generare la ricchezza che, come già Aristotele all’inizio dell’Etica 
6
Nicomachea 1
 affermava, avrebbe portato alla felicità e al benessere 
dell’uomo.
Lo scoppio ha distrutto le fondamenta di questa “filosofica” missione e ha 
fatto emergere le instabilità di un sistema mal regolamentato e necrotico, 
che 
tanto ricorda quello che ha portato alla grande crisi del 1929
2
.
A quei tempi gli sviluppi della crisi, resero consapevoli numerosi Stati 
occidentali della necessità di integrare, nel sistema bancario e finanziario, 
un complesso di regole che fosse in grado di prevenire dissesti simili e di 
dare ordine e controllo a ciò che si era rivelato fallimentare, soprattutto 
rafforzando l’idea che una mercato totalmente libero non è perfetto.
Si assistette ad una rivoluzione normativa ristretta ad ambiti nazioni (legge 
bancaria del 1936 in Italia, il Glass-Steagall Act negli Stati Uniti) che, 
anche se con differenze nelle forme di intervento, ebbe in comune una forte 
componente di  intervento pubblico all’interno dell’economia. Si segnò la 
fine del liberismo.
Gli insegnamenti furono tanti, gli interventi incisivi e massicci e tutti gli 
operatori furono coscienti dei limiti e delle difficoltà di un sistema senza 
controllo.
Il mercato, sotto l’ egida dello Stato, era pronto a ripartire.
1   ARISTOTELE, Etica Nicomachea, libro I,5.
2  Per approfondimenti sulla crisi del 1929, gli effetti, le riforme e gli sviluppi: 
F.CAPRIGLIONE, Crisi a confronto, il caso italiano (1929-2009) , Padova, Cedam, 
2009. 
pag. 9-30.
7
La ripresa fu lenta e diversificata ma dagli anni ‘50 in poi si registrarono 
forti segnali di crescita e maturazione, affiancati da un diffuso 
innalzamento della ricchezza e del benessere a livello mondiale 3
.
Negli anni successivi il SFG (Sistema Finanziario Globale) ha avuto modo 
così di crescere e rafforzarsi, mostrando una sostanziale stabilità, ma « con 
costi spesso elevati in termini di efficienza: barriere regolamentari 
segmentavano i mercati, limitando la concorrenza, con effetti sugli 
incentivi all’innovazione; una forte presenza diretta dello Stato nel settore 
finanziario era fonte in molti paesi di distorsioni dell’allocazione delle 
risorse» 4
.
Si avvertiva la necessità di rimuovere tutte quelle costrizioni, barriere e 
limiti che impedivano una libertà di azione, di allocazione delle risorse e 
libera concorrenza.
La maturazione di tali idee richiese tempi lunghi, dovuti alla necessità di 
conciliare in qualche modo, le forme di deregulation, con la ricerca di 
soluzioni legislative che, riducessero il peso dello Stato nell’economia e 
rispondessero all’esigenza di accrescere l’efficienza dell’industria bancaria 
e finanziaria.
Questo processo, che molti autori collocano agli inizi degli anni ‘80, ha 
generato un consolidamento e accrescimento della produttività in tutti i 
settori, intensificando la concorrenza, utilizzando nuove tecnologie e 
ampliando la disponibilità di risorse finanziarie 5
.
3  Dal 1950 al 2007 il PIL mondiale non è mai diminuito in singoli anni, sebbene 
scarti negativi dal trend del 2-3 per cento si siano avuti nel 1958, 1975, 1980, 1991.
4  Cfr. I.VISCO, Banche, regole e vigilanza dopo la crisi , seminario su “Credito, 
capitale e regole: quale equilibrio dinamico per lo sviluppo economico in un contesto di 
sana concorrenza”, 2010
5  secondo i dati del FMI il PML (Prodotto Mondiale Lordo) è cresciuto dal 1970 
al 2002 con una media del 3,4 %
8
Nella sua corsa “solitaria”, il sistema finanziario intraprese però una strada 
che lo allontanava costantemente dalla sua missione economica 
fondamentale assumendo caratteri sempre più degenerativi, confidando 
solo in sè stesso e nella sua capacità di far fronte a qualsiasi possibile 
rischio di fallimento.
Come detto, gli effetti in termini di crescita e sviluppo del periodo sono 
stati notevoli e in un certo qual modo duraturi, ma non sono di certo 
mancate delle avvisaglie riguardo la debolezza delle regole 6
.
«E’ stata un’epoca dove l’astrazione quantità ha prevalso sulla conoscenza 
qualitativa» 7
, ed economia reale, finanza e matematica si sono intrecciate 
pericolosamente sviluppando strumenti finanziari innovativi 8
. Questi, 
sempre più scollegati dai processi produttivi reali e lontani dal tessuto 
socio-politico di un territorio di riferimento, hanno perseguito logiche 
speculative di massimizzazione del profitto a breve termine.
Il movimento di capitali in chiave globale, nell’illusione di raggiungere 
obiettivi di redistribuzione della ricchezza e del benessere si è ancor più 
concentrato nelle mani di pochi, con risultati di assoluta negazione della 
solidarietà.
6  Negli ultimi 30 anni ci sono state numerose crisi finanziarie: Stati Uniti 1988, 
Paesi Nordici 1991, Messico 1994, Asia 1997, Russia 1998, Turchia 2000, Argentina 
2001 e scandali societari: Enron 2001 
7
 Cfr. L.CARDIA, Armonizzazione normativa e cooperazione per combattere la 
crisi in Europa , Bancaria, 2009.
8
 Il Premio Nobel per l'economia, John Nash in occasione del Festival della 
Matematica svoltosi a Roma dal 19 al 22 marzo 2009, ha dichiarato in un’intervista a 
Repubblica che la responsabilità di aver trascinato il mondo nel baratro è di chi ha usato 
i modelli matematici per costruire strumenti finanziari "in modo avido e 
irrazionale".
9
«Si è andati fuori strada confondendo la bellezza matematica con la verità 
economica» 9
.
Quest’innovazione ha agito in sinergia con uno squilibrio macroeconomico 
e con politiche monetarie accomodanti preoccupate unicamente della 
conservazione di elevati standard di sviluppo senza prestare attenzione alle 
criticità che tale procedere presentava 10
.
Il sistema finanziario dovrebbe essere un mezzo per raggiungere lo 
sviluppo economico. Contrariamente in Usa esso è risultato come fine.
«Le conseguenze più evidenti sono state un aumento della disuguaglianza 
sociale, che è tornata ai livelli degli anni Trenta nonchè la peggiore 
recessione mondiale dalla Grande Depressione» 11
.
Si è passati in breve tempo dalla società della produzione dei nostri padri 
alla società del consumo.
Per molti anni il dilemma filosofico è stato sempre “lavorare per vivere o 
vivere per lavorare”, ma adesso tutto ciò è superato e il quesito ruota 
attorno alla domanda “se si abbia bisogno di consumare per vivere o si viva 
per consumare”.
Non spetta più al mercato capire i bisogni, le esigenze del consumatore, ma 
al contrario è il consumatore che deve adeguarsi a quello che viene 
proposto dal mercato se si vuole far parte della “nuova società”.
Il mercato impone stili, consumi, prodotti e tutto il resto gira attorno, in un 
vortice di illusione di benessere e soddisfazione, che si dimostra duraturo.
9
 Cfr. M.VITALE, Passaggio al futuro , Egea, 2010.
10
 I.VISCO, La crisi finanziaria e le previsioni degli economisti , Lezione 
inaugurale Università “la Sapienza” Roma, 2009, in cui afferma che i problemi alla base 
della crisi si sono accumulati nel tempo.
11  Cfr. J. E.STIGLITZ, La crisi finanziaria internazionale: le regole da riscrivere 
e le prospettive future , Bancaria, 2009
10
Nella realtà tutto è volatile, non viene percepito fino in fondo, non si 
comprende e non si  capisce perché è figlio di una “costrizione esterna” che 
non si ferma e continua, per cui appena si ottiene una finta soddisfazione si 
genera un nuovo obiettivo, un nuovo bisogno da ottenere, un nuovo 
oggetto, in un circolo vizioso senza fine, senza apprendimento.
La popolazione occidentale si è abituata a vivere sopra le sue possibilità 
«secondo due arbitraggi: uno geografico e l’altro demografico; delocando il 
debito sui Paesi emergenti, e scaricandolo sulle generazioni future» 12
.
Il modello di sviluppo attestatosi, ha basato la crescita della domanda 
sull’indebitamento e sull’afflusso di risorse dall’estero, dai paesi emergenti, 
soprattutto Cina, nell’ottica di riuscire a eliminare quelle differenze sociali 
e difficoltà statali riguardo il welfare.
La gente comune è stata quindi spinta verso il credito “facile”, verso un 
benessere irreale, contraendo indebitamento attraverso mutui e il sistema 
delle carte di credito (che molti vedono come la prossima imminente bolla). 
Ciò,
nell’illusione che l’aumento dei mezzi di pagamento cartacei ed elettronici 
potesse essere in grado di creare ricchezza effettiva, ma ha originato solo 
un’illiquidità virtuale.
13
.
La crescita senza freni dei debiti delle famiglie è solo una componente 
dell’aumento dei volumi complessivi di debiti creati dal sistema finanziario 
negli ultimi anni, sempre più lontana dall’economia reale.
12  Cfr. L.GARA VOGLIA, L'Occidente vive sopra le righe , Lezioni per il futuro, 
ilSole24ore, luglio 2009, pg.25.
13
 T.CHIMINAZZO, Crisi, ricchezza, povertà , Padova, libreriauniversitaria.it 
Editore, 2009, l’autore si sofferma sulla problematica del credito facile e sulle 
implicazioni attuali e future, sottolineando che non è accettabile in un contesto di 
tecnici, l’ignoranza su quello che può accadere.
11