L'evoluzione del rapporto tre bilancio civilistico e reddito d'impresa in Italia alla luce della riforma fiscale

Individuati gli obiettivi, riassumibili nella certezza e ampiezza della base  imponibile, 
sono necessari strumenti atti a raggiungerli: alla luce di questa premessa si possono 
interpretare gli stretti vincoli alla deducibilità dei costi disciplinati dall’art. 109
2
, 
comma 4, T.u.i.r. “le spese e gli altri componenti negativi non sono ammessi in 
deduzione se e nella misura in cui non risultano imputati al conto economico 
dell’esercizio di competenza”. Oltre a questo principio di base, la relazione ministeriale 
al d.P.R. n. 917/1986  ha precisato che le norme in esso contenute vogliono 
determinare: 
- valori minimi, per le componenti positive del reddito imponibile; 
- valori massimi, per le componenti negative del reddito imponibile. 
Bisogna rilevare tuttavia, che in alcune situazioni, si crea una relazione 
conflittuale tra i principi di redazione del bilancio ai fini civilistici ed ai fini fiscali ed 
una forte antitesi emerge soprattutto con riguardo alle problematiche inerenti le 
questioni estimative. 
Da ciò nasce il problema delle interferenze fiscali e l’istituto delle variazioni: 
medesime componenti di reddito possono essere valutate con differenti criteri di stima  
poiché diversi sono gli obiettivi degli ordinamenti fiscale e civilistico.  
In questo primo capitolo, nella prima parte verrà presa in considerazione l’evoluzione 
delle norme e delle concezioni dei rapporti tra norme civili e fiscali in tema di bilancio 
con l’attenzione rivolta alle fattispecie che generano (o meglio generavano) 
interferenze. Nella seconda parte si tratteranno le differenze, nei criteri di 
determinazione del reddito imponile e del risultato d’esercizio,  che possono essere 
“riconciliate” tramite l’istituto delle variazioni.  
Nei capitoli secondo e terzo verranno prese  in rassegna le singole componenti, 
positive e negative di reddito, cercando di focalizzare il metodo di analisi sulle 
differenze di determinazione, imputazione o definizione delle stesse ai fini civilistici ed 
ai fini fiscali.  
 
 
 
 
                                                 
 
2
 Tale comma è stato integralmente riprodotto dall’art. 75, comma 1, “vecchio” T.u.i.r.. 
 -2 -
  
 
 
 
  
Permanenti 
Si originano quando un componente negativo non è 
deducibile  o quando un componente positivo non è 
imponibile ai fini fiscali. La conseguenza è una 
differenza fra reddito d'esercizio e reddito imponibile 
con aumento o diminuzione di imposte che non 
verranno recuperate in altri esercizi 
    
 
 
 
 
Differenze   
     
 
 
   
 
Temporanee
Si originano da un disallineamento di componenti 
positivi o negativi di reddito che producono una 
differenza fra reddito d'esercizio e reddito imponibile 
dovuto a diversi criteri di valutazione o diversi criteri 
di competenza temporale. L'istituto delle variazioni 
(in aumento e diminuzione) consente di non alterare 
il bilancio civilistico 
  
 
  
 
Punti di 
contatto tra 
norme 
civilistiche e 
fiscali in tema 
di bilancio 
  
 
    
 
 
 
 
Interferenze 
  
Con la riforma del diritto societario e la riforma Ires 
il Conto Economico deve essere redatto 
esclusivamente in ottemperanza delle norme 
civilistiche. I disallineamenti di componenti negative 
o positive di reddito che "inquinano" il bilancio 
devono essere imputati in via extracontabile 
 
1.1.2 Inquinamento fiscale e rapporto normativo in materia di bilancio 
 
Le “interferenze fiscali” si concretano in rettifiche di poste o accantonamenti 
privi di qualsiasi significato economico, effettuati nel mero interesse di aggiudicarsi  
qualche vantaggio dal Fisco; le interferenze provocano “inquinamento” quando i criteri 
di valutazione riferibili ad elementi positivi o negativi che concorrono a formare il 
reddito imponibile sono contrari o in contrasto rispetto a quelli civilistici. 
Più precisamente ci sono state dispute in dottrina riguardo l’identificazione delle 
effettive poste aventi effetto inquinante sui bilanci: alcuni sostenevano che si potessero 
individuare, sotto la categoria di costi fiscali, solo quelli con finalità sovvenzionali  
(realizzati cioè con lo scopo esclusivo di godere di agevolazioni fiscali, per esempio gli 
 -3 -
ammortamenti anticipati), mentre, per altri, dovevano essere ricomprese anche le 
forfetizzazioni di natura fiscale (interferenze fiscali “di comodo” poiché realizzate per 
rendere più semplice e diretta la rilevazione della base imponibile partendo dal bilancio, 
per esempio gli accantonamenti al fondo svalutazione crediti pur in presenza di crediti 
perfettamente esigibili) poiché anche queste agivano in qualche modo in maniera 
agevolativa nei confronti dell’azienda, visto il differimento del pagamento delle 
imposte che generavano
3
. 
Effettuando una disamina più dettagliata delle interferenze fiscali si potrà notare 
come, attraverso la loro influenza, i valori di bilancio risultino falsati e di conseguenza 
un’analisi effettuata su tale documento venga a perdere, in tutto o in parte, la sua 
significatività. Nei casi in cui un componente negativo sia privo di giustificazione 
civilistica avviene, di fatto una predestinazione degli utili che altera, riducendolo, il 
risultato economico dell’impresa, così come il suo patrimonio netto. 
Si rende a questo punto necessaria una parentesi, riguardante le posizioni in 
dottrina sulla natura e sulla relazione delle fonti normative in materia di bilancio, con 
riferimento ai due ordinamenti cui è demandato il suo estensore: quello civile e quello 
fiscale.  
Alcuni autori
4 
sottolineano come non sia impossibile redigere il bilancio 
unicamente in conformità degli articoli del codice civile, poiché manca l’analiticità 
idonea a dare significati cogenti e univoci alle singole voci. Gran parte delle norme 
civilistiche sono flessibili e comportano aree di discrezionalità sulle alternative 
opzionali (si pensi a concetti dall’alto margine di opinabilità quali “deperimento e 
consumo dei cespiti” oppure “presumibile valore di realizzo”).  
Le norme tributarie, invece, mirano essenzialmente ad una codificazione rigida, 
privilegiando soprattutto il principio della certezza. Ciò è avvalorato dalle sanzioni cui 
il contribuente incorre se disattende le regole contabili della disciplina fiscale: siano 
esse di natura amministrativa piuttosto che penale. Parte della dottrina ritiene dunque 
                                                 
 
3
 U. Sostero, Gli effetti delle interferenze fiscali sull’analisi della situazione patrimoniale e 
finanziaria e del risultato economico, in Studium Economiae: economia d’azienda e diritto dell’impresa, 
2000; Il bilancio norme civilistiche ed interferenze fiscali, Edizioni  Ilsole24ore, 2000. 
4
 Falsitta., Il problema dei rapporti tra bilancio civile e bilancio fiscale nel progetto di riforma 
della imposta sulle società (IRES), in Rivista di Diritto Tributario, 2004; Fantozzi, La nuova disciplina 
del bilancio d’esercizio in attuazione della IV direttiva Cee: i rapporti tra la nuova disciplina del bilancio 
e la normativa tributaria, in Rivista di Diritto Tributario1991, I. 
 
 -4 -
che il rapporto tra diritto civile e diritto tributario sia di complementarità in materia di 
bilancio. Si intravvede finanche una relazione di “eterointegrazione” delle norme fiscali 
rispetto a quelle civilistiche, per cui l’estensore del bilancio, in situazioni di dubbio ed 
incertezza, dovrebbe adottare i criteri valutativi imposti dal legislatore tributario . 
Di altro avviso è una seconda corrente
5
 secondo la quale permane una netta 
dicotomia e separazione tra imposte sui redditi e codice civile, viste le divergenze di 
obiettivi cui sono preposti. Le prime si servono della leva fiscale per manovre di 
politica economica, il secondo invece vuole rappresentare la realtà aziendale nell’ottica 
della continuità dell’attività imprenditoriale e del garantismo nei confronti dei creditori. 
In definitiva, la coincidenza tra risultato di bilancio e reddito imponibile, pur essendo 
auspicabile, non è scientificamente sperimentabile sul campo. L’evidenza di tale tesi 
deriverebbe, a parte dalle diversità di regime di alcune poste, dove il “danno” e la 
perdita di informazione arrecati sono minori e comunque giustificabili alla luce di più 
alti propositi, dall’incompatibilità tra i valori emergenti in occasione di operazioni 
straordinarie quali conferimenti d’azienda, fusioni, scissioni e scambi di partecipazioni 
di controllo e collegamento. In questi casi i valori civilistici dei beni possono essere 
superiori a quelli fiscali, con conseguente disallineamento degli ammortamenti, delle 
rettifiche di valore e degli accantonamenti. 
A parere dei sostenitori di questa teoria, nell’economia del XXI secolo in cui 
sempre più di frequente si assiste ad operazioni  atte a stravolgere l’ambito operativo e 
di controllo delle imprese, è importante che la legge garantisca neutralità nelle 
informazioni di bilancio. Il principio di neutralità è un presupposto indispensabile per il 
rispetto delle clausola generale di rappresentazione veritiera e corretta nell’ottica del 
“principio del quadro fedele”
6
, consiste in informazioni libere da influenze e 
condizionamenti, inclusi quelli di carattere tributario
7
. 
                                                 
 
5
 Lupi R., La determinazione del reddito e del patrimonio delle società di capitali tra principi 
civilistici e norme tributarie, in Rassegna Tributaria  n. 10/1990. 
6
 Si tratta della “true and fair view” prevista dalla IV Direttiva CEE e tradotta in Italia nell’art. 
2423 c.c.. 
7
 In base a queste argomentazioni si possono leggere le scelte di alcuni paesi quali Gran 
Bretagna, USA e Olanda, dove prevalgono sistemi di governance che prediligono un azionariato diffuso, 
di mantenere nettamente separati il bilancio e la dichiarazione dei redditi. Inoltre, le alte percentuali di 
flottante sul capitale complessivo ed il gran numero di risparmiatori coinvolti nella proprietà delle 
cosiddette public companies si è accompagnato a maggiori esigenze di tutela ed al ricorso a procedure ed 
enti indipendenti capaci di garantirle. Da decenni principi contabili e certificazione di bilancio vengono 
utilizzati per un corretto funzionamento del mercato. Nell’Europa continentale (Italia, Francia, Germania  
 
 -5 -
1.2 PERCORSO STORICO DELLE NORME CIVILI E FISCALI SUL 
BILANCIO D’ESERCIZIO 
 
1.2.1 Dalla legge sull’imposta di ricchezza mobile alla riforma fiscale del 1973 
 
Diverse  sono  le  opzioni che il legislatore può adottare  nella  disciplina  della 
tassazione   sul reddito d’impresa: 
- rigorosa autonomia dei due bilanci (civile e fiscale
8
); 
- dipendenza della base imponibile dall’utile emergente dal Conto Economico ai 
sensi dell’art. 2425 c.c.. 
Accanto a queste due soluzioni che si possono collocare agli estremi di 
un’ipotetica classificazione ve ne sono di altre intermedie che, comunque, tendono più 
o meno spiccatamente dall’una o dall’altra parte. 
 L’ordinamento italiano, analogamente ad altri sistemi giuridici dei paesi UE, 
fin dal momento dell’introduzione dell’imposta sui valori mobiliari, all’indomani 
dell’unificazione del Regno d’Italia,  accoglie la posizione di “dipendenza parziale
9
” e 
univoca del reddito imponibile da quello civilistico. Ciò significa che, per la 
determinazione della base imponibile, si dispone del reddito come emergente dal 
bilancio commerciale (ad substantiam e non solamente ad probationem) a cui tuttavia 
vanno applicate una serie di norme specifiche.  
Il binario unico, cui fa capo il divieto di dedurre in sede fiscale ciò che non è 
stato imputato in sede civile, vuole essere un’applicazione del più generale principio 
d’identità: se A è uguale a B e diverso da C, B non può essere uguale a C. Gli articoli 
25 e 30 della legge sull’imposta di ricchezza mobile T.U. 1877 accolgono e mettono in 
pratica il principio d’identità, sancendo che ciò che è utile per il socio non può non 
esserlo per il fisco
10
. A tal proposito e, a testimonianza di quanto radicata fosse l’idea 
                                                                                                                                               
e Belgio) solo di recente sono stati recepiti simili istituti ed è da notare il fatto che le società di revisione 
che hanno iniziato ad operare in Italia hanno lamentato l’impressione di bilanci troppo “tax oriented”.  
8
 E` improprio l’uso del termine “ bilancio fiscale “, tuttavia nella logica del presente lavoro 
viene utilizzato per descrivere e chiarificare la funzione svolta dalla dichiarazione dei redditi o dagli altri 
documenti imposti a norma di legge. 
9
 Espressione adottata da Falsitta, Concetti fondamentali e principi ricostruttivi in tema di 
rapporti tra bilancio civile e bilancio fiscale,in “Rassegna Tributaria”,1984; Il bilancio delle imprese 
Milano 1985; Il dibattito sulla riforma tributaria, in Il sole 24 Ore, 19 giugno 2003. 
10
 Nell’art. 25 del T.U. 24 agosto 1877 n. 4021 si disponeva che per le società tenute alla 
redazione e pubblicazione del bilancio l’imposta sui “redditi loro propri” dovesse quantificarsi “in base al 
bilancio e al rendiconto dell’anno solare precedente”; mentre nell’art. 30 dello stesso Testo Unico si 
 -6 -
di un collegamento tra reddito d’esercizio e reddito imponibile, è esemplificativo che 
nel linguaggio giuridico e amministrativo, che si è andato affermando da questo 
momento in poi, le società tenute alla pubblicazione del bilancio siano state catalogate 
come “enti tassabili in base a bilancio” e l’insieme delle regole applicate a tali soggetti 
“tassazione in base a bilancio”. 
C’è da dire, di contro, che nel regime anteriore alla riforma tributaria del 1973 
(riforma Casciani–Visentini), facente capo al T.u.i.d. del 1958
11
, i rapporti tra le 
valutazioni civilistiche e fiscali erano caratterizzati da un maggior grado di autonomia. 
Ci fu in sostanza un’inversione di tendenza: costi e ricavi dovevano essere direttamente 
indicati nella dichiarazione dei redditi, mentre le scritture contabili avevano valenza 
solamente come mezzo di prova per cui la loro portata era limitata alle procedure di 
accertamento. Gli amministratori pur nell’assenza di regole codificate per la stesura del 
bilancio dovevano uniformarsi alle “regole comuni di condotta”
12
, cioè i principi 
elaborati dalla ragioneria per ottenere una “bene ordinata contabilità”. In caso di 
accertamento, qualora l’impresa avesse esibito documenti contabili rigorosamente 
redatti, l’amministrazione finanziaria li avrebbe tenuti in conto, altrimenti il reddito 
sarebbe stato determinato “in base alla situazione economica” complessiva 
dell’impresa. Nel D. Lgs. n. 645/1958, inoltre, non esistevano norme che 
subordinavano la  deducibilità dei  costi alla loro imputazione e non c’era alcuna 
considerazione per casi di deduzioni maggiori rispetto ai costi economici. Alcuni 
autori
13
 hanno fatto notare come fino alla legge n. 216 del 1974 non fosse prevista la 
redazione obbligatoria del Conto Economico e della Nota Integrativa
14
. La legge n. 
                                                                                                                                               
stabiliva che il reddito mobiliare di tali società dovesse ricomprendere “tutte le somme ripartite sotto 
qualsiasi titolo fra i soci e quelle portate in aumento del capitale o del fondo di riserva ed ammortamento 
ed altrimenti impiegate anche in estinzione di debiti”.  
11
 Testo Unico delle Imposte Dirette D. Lgs. n. 645 del 1958 ( riforma Vanoni ). 
12
 Cfr. Mangano S., L’imposta di ricchezza mobile e le società commerciali per azioni,Milano 
1936. 
13
 Vedasi Di Tanno, Brevi note a favore del doppio binario nella determinazione del reddito 
d’impresa, in “Rivista di Diritto Tributario”, 2000.   
14
 A titolo di una generale e non esaustiva storia dell’evoluzione delle norme civilistiche in tema 
di documenti contabili:“ Il codice di commercio del 1882, non conteneva alcuna indicazione circa il 
contenuto minimo del bilancio e sui criteri di valutazione. Il legislatore lasciava, quindi, liberi gli 
amministratori delle società di scegliere qualunque criterio purchè, lo stesso, fosse conforme allo statuto 
ed all’atto costitutivo […]. Il legislatore civilistico del 1942 fece un passo avanti prevedendo all’art. 
2423 c.c., i principi generali della chiarezza e precisione.[…] Per il contenuto minimale relativo al Conto 
Economico si dovrà attendere l’emanazione della legge 7 giugno 1974 n. 216” da M. Paolini, Il ruolo dei 
principi contabili internazionali nella determinazione del reddito d’impresa: profili contabili, in “Il 
reddito d’impresa tra norme di bilancio e principi contabili”, Giuffrè 2004. 
 
 -7 -
216/1974 introdusse gli artt. 2425 ed il 2427 del codice civile i quali disciplinano i 
contenuti minimali rispettivamente del conto dei profitti e delle perdite e della Nota 
Integrativa; inoltre istituì la Consob, Commissione Nazionale per le Società e la Borsa, 
organo di vigilanza delle società per azioni quotate sul mercato regolamentato. Infine la 
legge riconobbe espressamente il valore dei principi contabili e l’esigenza della loro 
applicazione nella redazione del bilancio. La circostanza per cui, le singole aziende non 
avessero vincoli alla pubblicazione di Conto Economico e Nota Integrativa ed il 
contenuto di tali documenti non fosse supportato da uno schema di legge, sottolinea 
come fosse necessaria una certa indipendenza dell’ordinamento fiscale da quello civile. 
Pur partendo da questo presupposto la legge delega n. 825/1971 si fonda sul 
principio dell’art. 3 per cui “la disciplina dell’imposta sul reddito delle persone 
giuridiche sarà informata […] sulla determinazione analitica in base alle risultanze del 
bilancio o del rendiconto”. La medesima legge, inoltre, dispone che “la determinazione 
dei redditi derivanti dall’esercizio di imprese commerciali deve avvenire secondo criteri 
di adeguamento del reddito imponibile a quello calcolato secondo i principi di 
competenza economica tenuto conto delle esigenze di efficienza, rafforzamento e 
razionalizzazione dell’apparato produttivo
15
”. Evidente appare  lo sforzo del legislatore 
nel tentativo di contemperare l’interesse ad una tassazione rispettosa del principio di 
capacità contributiva, sancito dall’ art.  53  della  Costituzione
16
, con  finalità  di  natura  
sia fiscale che extrafiscale come il potenziamento e la razionalizzazione della struttura 
produttiva. 
A seguito delle indicazioni di carattere generale della L. n. 825/1971 la riforma 
tributaria definitivamente si risolse nella “dipendenza parziale”: il reddito fiscale 
prendeva le mosse dall’utile civilistico e nella dichiarazione dei redditi erano 
evidenziate solo le variazioni contestuali alle disposizioni preposte
17
. A garanzia della 
suddetta presa di posizione si pronunciava anche l’art. 74 d.P.R. n. 597/1973
18
 che 
imponeva, come condizione necessaria ma non sufficiente alla deducibilità dei costi, la 
loro iscrizione al Conto Economico dell’esercizio di competenza oppure ad un esercizio 
precedente. La ratio per cui si richiedeva la previa imputazione dei costi avrebbe 
                                                 
 
15
 Art. 2 n. 16 legge n. 825 del 1971, si tratta della legge delega alla riforma fiscale del 1973 . 
16
 Art. 53 Cost. “Tutti sono tenuti a concorrere alle spese pubbliche in ragione della loro capacità 
contributiva”. 
17
 Art. 52 d.P.R. n. 597 del 1973. 
18
 Poi diventato 75 D. Lgs. 917 del 1986, fino al D. Lgs. 344/2003 ed ora art. 109 T.u.i.r. 
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